AZUL4

Azul chegou a acordo com responsáveis ​​por 90% de seus passivos de arrendamento; Gol tem reestruturação que facilita as negociações com credores menores.

Para AZUL4, a recomendação do BBI é outperform (desempenho acima da média do mercado, equivalente à compra), com preço-alvo de R$ 32, ou upside de 342%. Com isso, é concluída a reestruturação da dívida de US$ 1,4 bilhão pela aérea, que fornece à empresa US$ 451 milhões em caixa e prolonga seu perfil de dívida. 2) O valor nominal de US$ 1,077 bilhão em bonds da GOL virá de um grupo de credores da GOL, bem como de outros credores fora deste grupo, a um preço de US$ 0,71. O Morgan Stanley, por sua vez, manteve a recomendação neutra para AZUL4 após avanços na negociação da dívida da empresa. 3) As novas SSNs da GOL com vencimento em 2028 à Abra serão emitidas com um valor principal de até US$ 1,4 bilhão a uma taxa de juros de 18% (4,5% à vista e 13,5% capitalizadas), com a marca Smiles, propriedade intelectual, listas de clientes, marcas registradas, bem como peças de reposição servindo como garantia. Portanto, sem o apoio da Abra Group, a Gol enfrentaria ainda mais dificuldades para reestruturar estes passivos. A geração de caixa medida pelo lucro antes de juros, impostos, depreciação e amortização (Ebitda) alcançou R$ 1,097 bilhão no quarto trimestre, alta de 70,7% sobre o mesmo intervalo do ano passado. “Entretanto, notamos que a companhia não forneceu detalhes numéricos sobre cronograma de amortização e diluição de acionistas para entendermos potenciais desvantagens”, acrescentou. No 3T22, a Azul informou um passivo total de leasing de aeronaves de R$ 13,6 bilhões, equivalente a 80% de sua dívida total, dos quais R$ 4,1 bilhões originalmente previstos para vencer em 2023. Em troca, os arrendadores devem receber um título (bond) com vencimento em 2030, mais uma parcela em ações (equity). Os ativos abriram a sessão desta segunda-feira (6) em disparada e foram intensificando os ganhos ao longo do dia. [prejuízo líquido ajustado de R$ 610,5 milhões,](https://www.infomoney.com.br/mercados/azul-azul4-resultado-quarto-trimestre-2022/) montante 40% superior ao reportado no mesmo intervalo de 2021.

Azul (AZUL4), Braskem (BRKM5), JBS (JBSS3), Nubank (NUBR33) e Vivo (VIVT3): destaques do dia (6); Veja aqui as principais notícias das grandes empresas ...

De acordo com o jornal Valor, a iniciativa gerou R$ 14,1 milhões que ela embolsou. (Valor) Processos assinados junto a investidores somariam US$ 2 bilhões, comunicou o veículo. Com isso, a operadora elevou a participação na propriedade para 75,05%. [Santos Brasil (STBP3): movimentação de contêineres cai 24% em um ano](https://www.spacemoney.com.br/geral/santos-brasil-stbp3-movimentacao-de-conteineres-cai-24-em-um-ano/190227/) [Petrobras (PETR3)(PETR4) e concorrentes avaliam lances em leilões de petróleo na Guiana, diz agência](https://www.spacemoney.com.br/geral/petrobras-petr3-petr4-leiloes-de-petroleo-guiana/190226/) [Eletromídia (ELMD3): Grupo Globo compra participação e negocia alcance de 15% da empresa](https://www.spacemoney.com.br/geral/eletromidia-elmd3-grupo-globo-compra-participacao-e-negocia-alcance/190231/) [CCR (CCRO3): Frente na ALERJ pode propor intervenção em concessionária de barcas](https://www.spacemoney.com.br/geral/ccr-ccro3-alerj-intervencao-concessionaria-de-barcas/190229/) [Azul (AZUL4), CSN (CSNA3), Embraer (EMBR3) e Via (VIIA3) divulgam balanços nesta semana](https://www.spacemoney.com.br/geral/balancos-do-4o-tri-azul4-csna3-embr3-viia3/190213/) [Ambipar (AMBP3): ações e warrants de Ambipar Response passam a ser negociadas na NYSE](https://www.spacemoney.com.br/geral/ambipar-ambp3-acoes-warrants-ambipar-response-nyse/190236/) [3R Petroleum (RRRP3): Coronation atinge participação de 4,690%](https://www.spacemoney.com.br/geral/3r-petroleum-rrrp3-coronation-atinge-participacao-de-4690/190235/) [AZUL4](https://www.spacemoney.com.br/tags/azul4/)), Braskem ( [BRKM5](https://www.spacemoney.com.br/tags/brkm5/)), JBS ( [JBSS3](https://www.spacemoney.com.br/tags/jbss3/)), Nubank ( [NUBR33](https://www.spacemoney.com.br/tags/nubr33/)) e Vivo ( [VIVT3](https://www.spacemoney.com.br/tags/vivt3/)) protagonizam o noticiário corporativo desta segunda-feira (6).

As ações da Azul (AZUL4) e a da Gol (GOLL4) disparavam nesta segunda e lideravam as maiores altas do pregão da Bolsa. Veja!

Em troca, os arrendadores receberão um título de dívida negociável com vencimento em 2030 e ações precificadas de forma a “refletir a nova geração de caixa da Azul, sua melhor estrutura de capital e a redução em seu risco de crédito”. Já a Gol confirmou que sua controladora, a holding Abra, concederá um financiamento de US$ 1,4 bilhão (R$ 7,28 bilhões na cotação atual). Porém, o anúncio de que a Azul firmou um contrato com seus arrendadores para pagar mais de 90% de suas dívidas foi o que realmente agradou o mercado. Essa baixa da commodity mexe diretamente com o Ibovespa, que vê ações ligadas ao minério em baixa no dia. No ano de 2022 completo, a receita foi de R$ 15,9 bilhões, um montante 60% maior que em 2021. A primeira avançava após divulgar seu balanço do quarto trimestre com um lucro no período e anunciar um acordo com arrendadores enquanto a Gol subia após confirmar que obteve US$ 1,4 bilhão em financiamento.

Os arrendadores receberão os pagamentos por meio de uma combinação de dívida de longo prazo e ações. A teleconferência de resultados da companhia acontece às ...

A transação poderá atingir o valor máximo total de R$ 60 milhões. Desse volume, 55 mil contêineres estavam cheios e 20,5 mil estavam vazios. O valor da aquisição foi de R$ 170 milhões. A capacidade de voos da companhia aérea aumentou 13,8% no mesmo período, enquanto a taxa de ocupação avançou 2,2 pontos percentuais em um ano, para 82,6%. A teleconferência de resultados da companhia acontece às 10h. A

A Azul (AZUL4) fechou o quarto trimestre de 2022 (4T22) com um prejuízo de R$ 610,5 milhões. Clique e saiba mais sobre o caso.

[dívida bruta](https://www.suno.com.br/artigos/divida-bruta/) nominal. Isso demonstra claramente a força do nosso modelo de negócios e nossa capacidade de criar [vantagens competitivas](https://www.suno.com.br/artigos/duas-empresas-com-vantagens-competitivas-que-pagam-altos-dividendos/) sustentáveis”, destacou John Rodgerson, CEO da Azul, no informe disponibilizado na Comissão de Valores Mobiliários (CVM). Nenhuma aeronave saiu da nossa frota durante essas negociações e, na verdade, nossos parceiros nos entregaram 12 novas aeronaves adicionais nos últimos cinco meses. [depreciação e amortização](https://www.suno.com.br/artigos/depreciacao-amortizacao/)) de R$ 1,1 bilhão, com uma margem de 25%, uma das maiores do mundo. Contudo, segundo o balanço apresentado ao mercado nesta segunda (6), esse aumento veio acompanhado de um crescimento do prejuízo ajustado da companhia, que foi para R$ 610,5 milhões — alta de 40% ante o mesmo período de 2021. [geração de caixa](https://www.suno.com.br/artigos/geracao-de-caixa/) da companhia, sua [estrutura de capital](https://www.suno.com.br/artigos/indicadores-estrutura-capital/) e a redução do [risco de crédito](https://www.suno.com.br/artigos/risco-de-credito/).

Sem ser em termos ajustados, a companhia teve lucro líquido de R$ 231,2 milhões no quarto trimestre de 2022, revertendo o cenário de perda registrado no mesmo ...

em relação ao mesmo período de 2021. A liquidez imediata foi de R$ 2,5 bilhões. O Custo Operacional por Assento (CASK) no 4T22 foi de R$ 37,68 centavos, 11,1% acima do 4T21, principalmente devido ao aumento de 42,5% nos combustíveis. Em 31 de dezembro de 2022, a dívida líquida da companhia era de R$ 21,8 bilhões, diminuindo R$ 1,2 bilhão na comparação com a mesma etapa de 2021. No trimestre, as entradas de caixa operacional superaram as saídas em mais de R$ 1,1 bilhão e a companhia deu continuidade ao seu processo de desalavancagem com R$ 1,4 bilhão em pagamentos de arrendamentos recorrentes e diferidos e amortizações de dívidas, resultando em uma redução de R$ 408,3 milhões de liquidez imediata comparado com 4T19. Sem ser em termos ajustados, a companhia teve lucro líquido de R$ 231,2 milhões no quarto trimestre de 2022, revertendo o cenário de perda registrado no mesmo período de 2021, quando teve prejuízo de R$ 954,7 milhões.

A Azul (AZUL4) registrou um lucro líquido da R$ 231,2 milhões no quarto trimestre de 2022, conforme divulgou nesta segunda (6). Confira.

Enquanto isso, o resultado ajustado da companhia aérea no período foi um prejuízo de R$ 2,6 bilhões. Considerando-se o resultado acumulado de 2022, a Azul teve um prejuízo líquido de R$ 1,3 bilhão. No ano de 2022, a receita foi de R$ 15,9 bilhões, 59,9% maior do que o ano de 2021.

O principal índice da bolsa brasileira opera em alta de 0,97% cotado a 104.874 pontos.

Além disso, a companhia aérea comunicou que firmou com sucesso acordos comerciais com arrendadores representando mais de 90% do passivo de arrendamento da companhia. O ministro da Fazenda, Fernando Haddad, quer divulgar antes da próxima reunião do Copom para mostrar um plano claro, que incentive a autarquia a baixar os juros. Essa decisão pode impactar commodities – como minério de ferro – e economias emergentes, como o Brasil.

O Ibovespa firmou alta e sobe forte, repercutindo a disparada das ações da Azul (AZUL4), que divulgou resultados, e Gol (GOLL4)

[Ibovespa](https://www.moneytimes.com.br/tag/ibovespa/) firmou alta e sobe forte, repercutindo a disparada das ações da [Azul ](https://www.moneytimes.com.br/tag/azul/)( [AZUL4](https://www.moneytimes.com.br/cotacao/azul4/)), que divulgou resultados, e [Gol ](https://www.moneytimes.com.br/tag/gol/)( [GOLL4](https://www.moneytimes.com.br/cotacao/goll4/)). Em [Wall Street](https://www.moneytimes.com.br/tag/wall-street/): [chegou a acordos com arrendadores de aeronaves responsáveis por 90% de seus passivos](https://www.moneytimes.com.br/azul-azul4-faz-acordo-de-pagamento-com-lessores-de-aeronaves/) de arrendamento que dariam a eles ações e dívidas negociáveis em troca de pagamentos mais baixos. [Goldman Sachs](https://www.moneytimes.com.br/tag/goldman-sachs/) aguardam mais detalhes, mas avaliam que deve ser positivo para a empresa, pois “acreditamos que o risco de crédito tem sido um tema importante para o setor aéreo”. [prejuízo líquido ajustado de R$ 610,5 milhões no quarto trimestre de 2022](https://www.moneytimes.com.br/azul-azul4-tem-prejuizo-ajustado-de-r-610-milhoes-no-4t22-e-acumula-perdas-de-r-26-bilhoes-em-2022/), acumulando perdas de R$ 2,6 bilhões no ano. [Ágora Investimentos ](https://www.moneytimes.com.br/tag/agora-investimentos/)diz que os investidores acompanham as definições sobre a agenda fiscal resultante da reunião entre o presidente [Lula ](https://www.moneytimes.com.br/tag/lula/)com os Ministro da Fazenda, [ Fernando Haddad](https://www.moneytimes.com.br/tag/fernando-haddad/), além também do fórum dos governadores, que voltará a discutir a compensação das perdas estaduais devido às mudanças na cobrança do ICMS sobre os combustíveis. [Jerome Powell](https://www.moneytimes.com.br/tag/jerome-powell/), e dados de empregos desta semana que poderão oferecer novas pistas sobre a trajetória das taxas de juros. [Clique aqui e faça parte!](http://bit.ly/3xwT3g7) Ibovespa decola junto com Azul (AZUL4) e Gol (GOLL4) nesta segunda

Em entrevista exclusiva à BM&C News, CEO da Azul (AZUL4) comenta resultados e expectativas para o futuro da companhia aérea.

Sendo assim, não temos mais este problema de fluxo de caixa nos próximos anos, convertemos isso em dívida e o eco de um preço muito maior do que onde ele está. Rodgerson apontou que a companhia aérea está negociando suas ações em 4x o seu ebitda e que no passado essa negociação era de 8x ebitda. “Nós estamos traidando 4x nosso ebitda porque estávamos com o peso do Covid em nossas costas e todos estavam dizendo que iriamos ter que pagar por aquele ano que não tínhamos receita.

No domingo (5), a Azul anunciou que firmou acordos comerciais com arrendadores responsáveis por mais de 90% do seu passivo de arrendamento, que corresponde ao ...

“A maior preocupação do mercado era em relação à equalização da dívida que vinha comendo grande parte do capital e, com o acordo, a empresa volta a ter fluxo de caixa positivo para os próximos anos”, contou Vitor Miziara, analista e sócio da Performa Ideias, ao Broadcast. Na sexta-feira (03), a companhia que fechou um acordo com a Abra Group, que concederá um financiamento de aproximadamente US$ 1,4 bilhão, em troca de notas senior secured (Gol SSNs). Os títulos podem ser trocados por notas exchangeable senior secured (Gol ESSNs), com vencimento em 2028. [Azul](https://einvestidor.estadao.com.br/tag/azul-azul4) cresceu 60% ante o ano de 2021, e o prejuízo líquido diminuiu. O resultado veio mesmo com um aumento de 115,8% no preço do combustível de aviação. O objetivo aparente é garantir um título de dívida com vencimento em 2030, além de mais uma parcela em ações aos arrendadores.

Liderado pelas aéreas e seguindo o bom humor global, o Ibovespa fechou em alta de 0,80%, aos 104.700 pontos.

Já a Gerdau (GGBR4) e o seu braço metalúrgico (GOUA4) tiveram queda de 3,20% e 2.24%, nesta ordem. No outro lado do Atlântico, o Euro Stoxx 50 encerrou a sessão com ganho de 0,40%. Por fim, o mercado aguarda também a publicação do Livro Bege, relatório qualitativo sobre a economia americana na quarta. Na sexta, vale ressaltar, o contrato era cotado a US$ 133,15, o maior preço visto desde julho de 2022. Por outro lado, a Gol repercuti um financiamento de US$ 1,4 bilhão (R$ 7,28 bilhões na cotação atual) concedido pela Abra, sua controladora. A Azul reportou lucro de

O Ibovespa opera em alta nesta segunda-feira (06), às 14h, chegando aos 104.800,96 pontos, após alta de 0,90%. O índice, que começou o dia em baixa, ...

[Ibovespa](https://einvestidor.estadao.com.br/investimentos/o-que-e-o-indice-bovespa/) busca representar o comportamento dos preços do conjunto de ações nos pregões administrados pela B3. A flutuação do índice reflete a expectativa dos investidores em relação aos ativos e aos cenários interno e externo. O índice, que começou o dia em baixa, agora opera no positivo sendo puxado por duas fortes altas, da Gol (GOL4) e Azul (AZUL4), de 26,51% e 44,06%

Após meses de quedas, com os papéis nas mínimas históricas, as aéreas deram um alívio à investidores após anunciarem acordo com credores, no caso da Azul ...

“Por esta razão, a conversa das Americanas já começa de um ponto mais difícil. [Azul ](https://www.moneytimes.com.br/tag/azul/)( [AZUL4](https://www.moneytimes.com.br/cotacao/azul4/)), e novo aporte de crédito, no caso da [Gol](https://www.moneytimes.com.br/tag/gol/) ( [GOLL4](https://www.moneytimes.com.br/cotacao/goll4/)). [Ativa Investimentos](https://www.moneytimes.com.br/tag/ativa-investimentos/), ressaltando que Azul teve uma acordo mais favorável. [recuperação judicial](https://www.moneytimes.com.br/tag/recuperacao-judicial/). [3G Capital](https://www.moneytimes.com.br/tag/3g/), [ Jorge Paulo Lemann](https://www.moneytimes.com.br/tag/jorge-paulo-lemann/), Marcel Telles e Beto Sicupira, já teriam sinalizado aporte de R$ 10 bilhões. [Americanas](https://www.moneytimes.com.br/tag/americanas/) ( [AMER3](https://www.moneytimes.com.br/cotacao/amer3/)), que tomou o mercado de ceticismo com empresas endividadas, investidores colocaram pressão para as aéreas se mexerem. [chegou a acordos com arrendadores de aeronaves responsáveis por 90% de seus passivos](https://www.moneytimes.com.br/azul-azul4-faz-acordo-de-pagamento-com-lessores-de-aeronaves/) de arrendamento que dariam a eles ações e dívidas negociáveis em troca de pagamentos mais baixos. Já a Azul e a Gol chegaram a um acordo sem a necessidade de mecanismos mais extremos, como uma [conseguiu financiamento de US$ 1,4 bilhão](https://www.moneytimes.com.br/gol-goll4-ganha-folego-de-us-14-bilhao/) em sênior notes com vencimento em 2028. Por que Azul (AZUL4) e Gol (GOLL4) fizeram o que a Americanas (AMER3) ainda não conseguiu?

Renegociação da dívida da companhia e expectativa de alta demanda em 2023 beneficia ações das aéreas. Já VALE3 e cia caem com esfriamento da China.

[gigante Vale (VALE3)](https://vocesa.abril.com.br/cotacao/VALE3), que fechou em queda de -3,53%. [ China](https://vocesa.abril.com.br/noticias-sobre/china) anunciou que sua meta de crescimento em 2023 será de “apenas” 5%. Mas nem de longe a dor de cabeça foi o suficiente para estragar o voo do Ibovespa. As sete maiores perdas do índice foram de empresas do setor (veja abaixo), incluindo a A perspectiva de um esfriamento chinês naturalmente derruba os preços das commodities no mundo. A notícia mais que agradou o mercado, dado o desempenho da ação de hoje. O aumento da demanda num mundo pós-pandêmico ajudou a empresa a ter receita recorde de R$4,5 bilhões no quarto trimestre de 2023, um valor 37% acima do mesmo período de 2019, antes da pandemia, e 19,4% acima do mesmo período de 2021. Do total da dívida bruta da empresa, o arrendamento de aeronaves corresponde a 80%. No último trimestre, o prejuízo ajustado foi de R$ 610,5 milhões. Mas adiantou boas novas: a empresa deve fechar 2023 com equilíbrio financeiro, e até gerar caixa em 2024, graças ao acordo. Um combo de notícias beneficiou as ações das aéreas e de turismo. O alto endividamento é um dos fatores que o mercado vinha mantendo no radar quanto ao setor das aéreas.